Agencia que devolvió miles de millones a los consumidores pierde líder

El hombre que ha dirigido la Oficina de Protección Financiera del Consumidor desde 2013 anunció su renuncia el miércoles, acelerando el cronograma para el cambio en el atentado fiscal federal que dice que ha salvado o devuelto miles de millones a los estadounidenses.

El director Richard Cordray, un miembro de la administración de Obama, dijo que dejaría el cargo a fines de noviembre; su mandato expiró en julio de 2018. Eso allana el camino para que el presidente Donald Trump nombre a su propio director antes, uno que podría deshacer las regulaciones financieras que han frustrado a Wall Street y al sector financiero.

El CFPB, con sus amplios poderes para perseguir compañías y prácticas financieras sin escrúpulos, podría decirse que ha hecho más para cambiar la vida financiera de los consumidores que cualquier otra agencia gubernamental en la historia. Si tuvo que disputar un cargo en una tarjeta de crédito, arreglar una confusión con su hipoteca o evitar que un cobrador de deudas lo acosara, se ha beneficiado del trabajo del CFPB.

La mayoría de los estadounidenses que tienen una tarjeta de crédito, cuenta bancaria, hipoteca, préstamo estudiantil o personal, o que se preocupan por su calificación crediticia, han recibido ayuda del CFPB. Aproximadamente 29 millones, o aproximadamente 1 de cada 8 adultos de EE. UU., Reciben ayuda financiera directa (dinero que se les devuelve) como resultado del trabajo del buró desde que abrió sus puertas hace seis años.

Una revisión del registro de la agencia por Investmentmatome encontró que por cada $ 1 en gastos federales en la oficina, más de $ 4 se han vuelto a colocar en los bolsillos de los consumidores. La agencia dice que ha ahorrado o devuelto a los estadounidenses casi $ 12 mil millones desde 2011, mientras que a los contribuyentes les cuesta $ 2,9 mil millones para operar.

Los ahorros engañan, dicen los críticos.

Pero a medida que los conservadores del Congreso y la administración Trump buscan recortar las regulaciones federales que creen que han perjudicado a las empresas y los consumidores, la oficina joven ha sido atacada por oponentes que quieren eliminarla.

Los críticos dicen que el alivio en dólares que la agencia afirma que ha brindado a los consumidores es engañoso porque no toma en cuenta los costos que las empresas han absorbido o han pasado a los clientes en forma de tarifas más altas para cumplir con las regulaciones de la CFPB, que incluyen nuevas reglas para hacer el cambio. Mercado hipotecario más seguro.

Las cifras tampoco explican el daño oculto hecho a las personas que no pueden calificar para préstamos bajo las nuevas reglas, dicen los opositores de la agencia.

Sin embargo, Investmentmatome descubrió que casi todos los consumidores financieros se han beneficiado de la agencia de alguna manera. (Divulgación: el Director Ejecutivo de Investmentmatome, Tim Chen, es miembro del Consejo Asesor del Consumidor de CFPB).

Por ejemplo, la oficina abofeteó a Wells Fargo con una multa de $ 100 millones el año pasado luego de un escándalo de cuentas falsas que involucró a unos 2 millones de clientes. La agencia del consumidor ha ordenado a otros bancos grandes, incluidos JPMorgan Chase, Bank of America y Citibank y sus subsidiarias, que reembolsen cientos de millones de dólares en restitución, alegando que cobraron a millones de sus clientes por servicios que nunca recibieron.

La agencia también ha apuntado a los cobradores de deudas, quienes han amenazado con que los deudores sean arrestados por facturas impagas; universidades con fines de lucro, cuyas prácticas de préstamos predatorios han costado a muchos prestatarios decenas de miles de dólares; empresas de informes crediticios, que el buró dice engañó a los consumidores sobre el costo y la utilidad de las calificaciones crediticias que comercializaron; y prestamistas hipotecarios, cuyos estándares de préstamos laxos llevaron a millones de ejecuciones hipotecarias.

Además, el CFPB creó una nueva forma de monitorear el panorama financiero, construyendo un centro en línea donde los clientes podrían presentar quejas contra las compañías y obtener apoyo para combatir sus problemas.

Desde que entró en línea en 2011, el portal de quejas del consumidor de la oficina ha recopilado más de 1 millón de respuestas. A diferencia de otras agencias gubernamentales que cubren las quejas de los consumidores, el CFPB publica públicamente, incluidos los nombres de las compañías y una descripción detallada de las acusaciones.

Los líderes de la industria bancaria quieren que esas narraciones sean desconectadas. Dicen que los artículos escritos están plagados de imprecisiones y pueden ser engañosos para los consumidores, lo que hace que elijan productos y servicios que podrían no ser los mejores para ellos.

Agencia da peso a las quejas de los consumidores

La mera existencia de una queja CFPB puede obligar a las compañías a resolver conflictos, dice Raychelle Burks, quien se contactó con la agencia después de que tuvo problemas para establecer un plan de pago con su prestamista de préstamos estudiantiles Nelnet.

Burks, profesor asistente de química en la Universidad de St. Edward en Texas, dice que la compañía se negó a responder sus llamadas y le envió cartas diciendo que no estaba respondiendo a sus preguntas.

Proporcionó al CFPB y al Departamento de Educación las fechas y horas de sus llamadas y copias de la correspondencia. En unos días, los representantes de Nelnet se comunicaron con ella para acordar un plan de pago.

"Solo presentando la queja y teniendo un número de reclamo, de repente, este administrador de préstamos actuó de manera completamente diferente", dice ella.

Nelnet no respondió a las solicitudes de comentarios.

Nuestra revisión del sitio sobre el desempeño del CFPB incluyó docenas de cambios implementados por la agencia y su efecto en el mercado del consumidor.

Investmentmatome descubrió que la oficina ayudó a estabilizar un mercado de viviendas y una economía que se recuperó después de la Gran Recesión al exigir nuevos niveles de transparencia con las hipotecas y las inversiones.La agencia dice que ha devuelto miles de millones de dólares en tarifas indebidas a los titulares de tarjetas de crédito y ha otorgado a todos los consumidores derechos de tarjeta de crédito adicionales.

Reacción mixta en el congreso

"Sabemos exactamente cómo se vería el paisaje sin el CFPB", dijo a Investmentmatome la senadora demócrata Elizabeth Warren de Massachusetts. "Lo vimos en la década de 1990 y en la década de 2000 en el período previo a la mayor crisis financiera desde la Gran Depresión".

No solo la agencia ayudó a la nación a recuperarse de la recesión, sino que también ayudará a prevenir otro choque, dijo.

Warren ayudó a iniciar la agencia y ha sido un pararrayos para sus críticos que dicen que el CFPB ha malinterpretado las leyes, ha sofocado la expansión comercial y ha dificultado que las empresas planifiquen o presupuesten para el futuro.

Esos opositores están presionando para destripar la oficina o al menos recortar sus poderes. Eliminar a su director, considerado por algunos como un regulador deshonesto, había sido una prioridad.

"El CFPB es potencialmente la agencia más poderosa e irresponsable en la historia del gobierno", dijo a Investmentmatome el representante Jeb Hensarling, un republicano de Texas y presidente del Comité de Servicios Financieros de la Cámara. "No sé cómo se puede creer en la democracia y creer en el CFPB".

Haga clic aquí para ver el informe completo.

El reportero de Investmentmatome Alex Richards contribuyó a este artículo.

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