Financiamiento mientras se mantiene la equidad |

Al comenzar un nuevo negocio, es posible que necesite fondos de puesta en marcha, pero que no tiene el dinero para invertir. ¿Cuáles son sus opciones? ¿Se puede hacer sin perder capital en la empresa?

Comience por pensar desde el otro lado. Si tuviera $ 500,000, ¿qué querría darle a usted y a su negocio? No quiere dar equidad pero quiere que alguien tome un gran riesgo para su negocio. ¿Estás listo para pagar tasas de interés extremadamente altas, y ofrecer un gran impulso de equidad también? ¿Cómo vas a convencer a alguien de que asuma ese tipo de riesgo sin una ventaja?

Es por eso que la inversión inicial generalmente implica equidad. ¿Por qué más alguien arriesga ese tipo de dinero?

En su caso, los contratos firmados pueden ser un poco una ventaja. ¿Son "financiables" (lo que significa que la documentación es lo suficientemente sólida como para que usted pueda pedir prestado el valor de los contratos)? De ser así, eso sería muy inusual, pero esa sería también la ruta más fácil de financiación, utilizando los contratos como garantía.

Sin embargo, los contratos financiables son extremadamente raros. Los bancos deben tener una garantía real. La ley lo exige.

Bancos

Los propietarios de pequeñas empresas y las empresas de reciente creación critican demasiado a los bancos por no financiar nuevas empresas. Se supone que los bancos no invierten en negocios, y están estrictamente limitados a este respecto por las leyes bancarias federales. El gobierno evita que los bancos inviertan en negocios porque la sociedad, en general, no quiere que los bancos tomen ahorros de los depositantes e inviertan en negocios riesgosos; obviamente, cuando (y si) esos negocios fracasan, el dinero de los depositantes bancarios está en riesgo. ¿Le gustaría que su banco invirtiera en nuevos negocios (además del suyo, por supuesto)?

Además, los bancos tampoco deberían prestar dinero a empresas de nueva creación, por muchas de las mismas razones. Los reguladores federales quieren que los bancos mantengan la seguridad del dinero, en préstamos muy conservadores, respaldados por garantías sólidas. Las empresas de nueva creación no son lo suficientemente seguras para los reguladores bancarios, y no tienen suficiente garantía.

¿Por qué entonces decimos que los bancos son la fuente más probable de financiación de pequeñas empresas? Debido a que los propietarios de pequeñas empresaspiden prestado a los bancos. Un negocio que ha existido por unos años genera suficiente estabilidad y activos para servir como garantía. Los bancos suelen otorgar préstamos a pequeñas empresas respaldadas por el inventario comercial o cuentas por cobrar. Normalmente hay fórmulas que determinan cuánto puede prestarse, dependiendo de cuánto está en el inventario y en las cuentas por cobrar.

Una gran cantidad de financiación de pequeñas empresas se logra a través de préstamos bancarios basados ​​en la garantía personal del propietario de la empresa, como el hogar propiedad. Algunos dirían que el capital inmobiliario es la mayor fuente de financiamiento para pequeñas empresas. Esta es una ruta difícil de seguir, pero aún bastante común. Personalmente he sacado una segunda hipoteca más de una vez para mantener mi propio negocio a flote, y sé lo aterrador que es porque hablo por experiencia. Aún así, lo hice, el negocio sobrevivió a los tiempos difíciles, y luego pagué la segunda hipoteca y quité el gravamen de mi casa. El problema es que si no lo hubiera hecho, habríamos perdido esa casa.

Inversores privados

Algunas empresas son financiadas por pequeños inversores en lo que se denomina "colocación privada". Por ejemplo, en algunas áreas hay son grupos de inversores potenciales que se reúnen ocasionalmente para escuchar propuestas. También hay individuos ricos que de vez en cuando invierten en nuevas compañías. En la tradición de las empresas de nueva creación, los grupos de inversores a menudo se denominan "médicos y dentistas", y los inversores individuales a menudo se llaman "ángeles".

A veces puede obtener un inversor privado para que le dé dinero como préstamo, pero si es así, es mejor que esté preparado para una tasa de interés muy alta y un gran incentivo para la equidad si incumple. Ese es un gran riesgo que están tomando, y quieren recuperar una gran cantidad de dinero, o simplemente se llevan su dinero a otra parte.

Algunos inversores son una buena fuente de capital, y otros no. Estas fuentes de inversión menos establecidas pueden ser necesarias, pero deben manejarse con extrema precaución.

Su siguiente pregunta, por supuesto, es cómo encontrar a los "médicos, dentistas y ángeles" que podrían querer invertir en su negocio. Busque listas, agencias gubernamentales, centros de desarrollo comercial, incubadoras de empresas y organizaciones similares que estarán vinculadas a las comunidades de inversión en su área. Diríjase primero al Centro local de desarrollo de pequeñas empresas (SBDC), que probablemente esté asociado con su universidad local más cercana o las oficinas de la Administración de Pequeños Negocios (SBA) de su área.

Aparte de los préstamos bancarios estándar, una pequeña empresa establecida También puede recurrir a especialistas en cuentas por cobrar para pedir prestado contra sus cuentas por cobrar. El financiamiento de cuentas por cobrar más común se usa para respaldar el flujo de efectivo cuando el capital de trabajo se cuelga en cuentas por cobrar. Por ejemplo, si su empresa vende a distribuidores que tardan 60 días en pagar, y las facturas pendientes que esperan el pago (pero no tarde) llegan a $ 100,000, su empresa probablemente pueda pedir prestado más de $ 50,000. Las tasas de interés y los aranceles pueden ser relativamente altos, pero esta sigue siendo a menudo una buena fuente de financiamiento para pequeñas empresas. En la mayoría de los casos, el prestamista no se arriesga a pagar: si su cliente no le paga, debe devolver el dinero de todos modos. Estos prestamistas a menudo revisarán sus deudores y optarán por financiar algunas o todas las facturas pendientes.

Algunas advertencias adicionales:

Tenga mucho cuidado al tratar con cualquiera que ofrezca ayudarlo a encontrar financiamiento como un servicio por dinero. Estas son aguas infestadas de tiburones. Conocemos algunos proveedores legítimos de consultoría de planes comerciales, consultoría financiera para pequeñas empresas y asistencia relacionada, pero los proveedores legítimos son más difíciles de encontrar que los tiburones.

En general, nunca debe pagar dinero por adelantado para encontrar inversiones. servicios, y una solicitud de dinero por adelantado debe ser una señal de advertencia. Hay más falsificaciones y fraudes en el negocio de encontrar inversión que los buscadores legítimos. ¡Ten cuidado!

Muchos recurren a amigos y familiares para invertir. Recomiendo en contra, francamente. Evite recurrir a amigos y familiares para invertir. El peor momento posible para no contar con el apoyo de amigos y familiares es cuando su empresa está en problemas. Cuando el negocio es financiado por amigos y familiares, corre el riesgo de perder amigos, familiares y su negocio al mismo tiempo. Conozco a alguien que se quedó con un negocio perdedor durante seis años más de lo que debería porque comenzó con dinero de amigos y familiares.

Nunca, NUNCA gaste el dinero de otra persona sin primero hacer el trabajo legal correctamente. Haga que los papeles sean realizados por profesionales y asegúrese de que estén firmados.

Nunca, NUNCA gaste dinero que se haya prometido pero que no se haya entregado. Es increíble la frecuencia con que las empresas obtienen compromisos de inversión y contratan los gastos, y luego la inversión no se concreta.