Acciones B Definición y ejemplo |

Qué es:

Acciones B son un tipo de participación de fondos mutuos. Se distinguen de las acciones A y C por su estructura de carga (tarifa).

Cómo funciona (Ejemplo):

Las acciones B tienen una "carga de respaldo". Esto significa que el monto total de inversión inicial se invierte en acciones de fondos mutuos, pero cuando el inversor está listo para vender las acciones, un cierto porcentaje se deduce y se paga al fondo mutuo como comisión. Por lo tanto, el inversor recibe menos del valor total de la inversión cuando se venden las acciones. Las acciones B pueden convertirse en acciones A si el inversor decide que la estructura de pago de carga frontal es más ventajosa.

Las acciones A tienen una estructura de tarifas de "carga inicial". Un cierto porcentaje de la inversión inicial se toma como comisión por adelantado. Por lo tanto, el monto total invertido en el fondo mutuo es el monto de la inversión inicial menos la comisión. Las acciones

C tienen una estructura de tarifas de "nivel de carga". Esto significa que la cantidad total de dinero que se paga al fondo mutuo se invierte en acciones, pero las comisiones se pagan anualmente. Esta estructura de carga de nivel es exclusiva de los recursos compartidos C. Además, a diferencia de las acciones B, las acciones C no se pueden convertir en acciones A.

Vamos a relacionar todas estas diferencias en un ejemplo:

Joe invierte sus $ 1,000 en acciones B con una comisión del 5%; él no pagaría ninguna comisión por adelantado. Pero, si decide vender sus acciones B después de una ganancia del 10%, debería una comisión de $ 1,100 x 5% = $ 55 cuando venda sus acciones y se quedará con los $ 1,045 restantes.

Supongamos ahora que Joe invierte $ 1,000 en acciones A de un fondo mutuo. Él compra acciones A con una comisión del 5%. Con su estructura de carga de front-end, el 5% de la inversión de $ 1,000 de Joe se deduciría inmediatamente como comisión. Solo $ 950 del dinero de Joe se invertirían en acciones de fondos mutuos, pero no debería pagar más comisiones al fondo. Si la inversión de Joe aumenta en un 10%, mantendría todos los $ 1,045 si vende sus acciones A después de un año.

Si Joe compra $ 1,000 de acciones C, porque son acciones de nivel de carga, los $ 1,000 se destinan a la compra de acciones. Pero independientemente del rendimiento del fondo, Joe paga una comisión anual al fondo.

Por qué es importante: las acciones

B permiten a los inversores pagar comisiones al final del período de inversión. Esto le da a los inversores la oportunidad de invertir el monto inicial completo en las acciones del fondo. Sin embargo, las comisiones de carga de back-end significan que los inversores necesitan tener un mayor rendimiento de su inversión para obtener un rendimiento positivo una vez que se venden las acciones y se paga la comisión.

Los fondos deben revelar sus tarifas a los posibles inversores. La mayoría de los asesores consideran razonables las relaciones de gastos inferiores al 1%.