Lo que puede aprender del error de $ 50 millones de un hombre |

Invertir es como una montaña rusa. El viaje, a veces suave, a veces volátil, prueba los extremos emocionales de cada inversor. Ciertamente ha probado el mío.

Para ser un comerciante exitoso, debes eliminar la emoción de la ecuación tanto como sea posible. Esa puede ser una tarea difícil, especialmente cuando su cuenta parece dispararse un día y deslizarse cuesta abajo al siguiente.

A lo largo de mi carrera comercial, he identificado tres formas en que las emociones pueden inhibir el comercio exitoso. Si puede mantenerlos bajo control, puede sacar mucho agonía de las operaciones.

Exceso de confianza en el corto plazo

Cuando comencé a comerciar, tenía tanta confianza en mis habilidades en el mercado, que comencé a gastar millones antes incluso de que las hiciera. Estaba seguro de mi éxito; Había visto el mercado de valores subir y subir y subir y realmente nunca había experimentado un mercado bajista.

Pero mis emociones me llevaron a cometer mi primer error: contar con las expectativas del pasado reciente para predecir el futuro lejano.

Me interesaba mucho el comercio de opciones sobre acciones, lo que puede proporcionar grandes ganancias si se usa correctamente. Desafortunadamente, abusé de ellos.

En lugar de usar las opciones como estaban destinadas, para limitar el riesgo, las usé para enriquecerme rápidamente. Realicé grandes apuestas, invirtiendo decenas de miles de dólares en opciones sobre acciones tecnológicas, solo para ver cómo caían.

Y en lugar de reagrupar y mirar los problemas con los comercios, tercamente lancé más dinero al problema, creyendo totalmente que había un movimiento por delante y solo tenía que esperarlo.

Desafortunadamente, esto nunca sucedió, así que perdí a lo grande y tuve mi primer gran examen en la "escuela de golpes duros". Mi primera introducción a grandes pérdidas tuvo que ver con mi falta de experiencia en ese momento. Pero las emociones jugaron un papel muy importante en estas lecciones aprendidas.

Cómo la avaricia puede dejarte sin un centavo

El miedo y la codicia impulsan el mercado de acciones, por lo que vemos acciones que están sobrevendidas y sobrecompradas todo el tiempo. A medida que aumenta el mercado de valores, nuestras emociones comienzan a decirnos que esto durará para siempre. De repente, queremos comprar todo, imaginando todas las grandes cosas que podemos hacer con nuestra nueva riqueza. Pero de alguna manera todavía podemos terminar decepcionados, lidiando con grandes pérdidas y una pequeña cartera.

Cuando era corredor de una gran empresa, pude ver cómo la avaricia se hacía cargo del comportamiento comercial de un cliente, y de su cuenta, de primera mano. Nuestro cliente puso su cuenta de jubilación de $ 50,000 en una cuenta comercial con nosotros. En el apogeo del boom de las acciones en Internet, cuando todo lo relacionado con Internet experimentaba un crecimiento que estaba fuera de control, este caballero decidió utilizar las opciones de compra como palanca, en un intento por obtener ganancias aún mayores.

Una opción de compra es una apuesta de que un valor aumentará, pero tiene que ocurrir en un período de tiempo específico o el valor de la llamada no tendrá valor.

Utilizando esta estrategia, este comerciante llevó su cuenta a casi $ 50 millones en tan solo seis meses. Pero su éxito no duraría mucho. La avaricia se hizo cargo de sus emociones y continuó tomando grandes riesgos que finalmente aniquilaron la mayor parte de la fortuna que hizo. Si bien finalmente comenzó a invertir dinero en inversiones más seguras antes de que el mercado cambiara, aún perdía millones.

# - ad_banner_2 - # Maneje el riesgo al comprender las emociones

En la década de 1980, el mercado bursátil se encontraba en medio de su corrida de toros más grande. Como resultado, los comerciantes comenzaron a vender puts como una forma de obtener ganancias.

Vender un put es una apuesta de que la seguridad subyacente seguirá aumentando. Cuando se vende un put y aumenta la seguridad, el vendedor puede ganar a lo grande.

Pero hay grandes riesgos involucrados. Si la seguridad colapsa, un operador puede esperar recibir una llamada de margen, básicamente una llamada telefónica del agente que le pide al operador que invierta más dinero en su cuenta comercial para cubrir los costos o enfrentar el cierre de la cuenta. Es exactamente lo que le sucedió a miles de inversores en 1987 el Black Monday. Los comerciantes que habían obtenido ganancias docenas de veces sin pérdida se encontraron repentinamente en quiebra y desesperación. Apostando fuertemente por mayores ganancias, estaban demasiado seguros, y pagaron caro

Es importante recordar que nadie puede predecir con confianza qué hará el mercado a corto plazo. Algunos inversores podrían enojarse porque una operación que abandonaron se elevó más y más: si hubieran permanecido en la inversión, podrían haber ganado más dinero.

Es cierto que podrían haber ganado más dinero. Pero considere el siguiente ejemplo:

Cuando estoy conduciendo y me acerco a una luz roja en una intersección desolada, odio esperar que la luz se vuelva verde. Parece que nunca vendrá un automóvil. Aun así, todavía elijo no correr por la intersección. Probablemente también hagas lo mismo.

¿Por qué no apagamos la luz? Porque no tiene sentido tomar un riesgo tan innecesario. Claro, podría pasarme sin ningún problema docenas de veces. Pero un día, tal vez no vea venir el auto, y podría costarme la vida. Todo porque no quería esperar unos minutos en una intersección.

La respuesta de inversión: Uno de los peores errores que cualquier operador o inversor puede cometer es no tener un plan de negociación. Tener un punto de salida configurado antes de ingresar a una operación. Si sabemos lo que vamos a hacer antes de tiempo, ayuda a eliminar la emoción de la ecuación.

La lección de inversión más importante que aprendí fue que cada inversor debe tener un plan de ataque y debe seguir este plan. Sin uno, estamos exponiéndonos a riesgos que no tenemos que estar expuestos a. Créanme, cuando nuestra cartera sufre, puede afectar nuestra vida entera, no solo nuestra cuenta comercial. Muchos matrimonios y vidas se han arruinado debido a la falta de disciplina comercial.