Definición y ejemplo de disposición admisible |

Qué es:

A disposición calificada es la venta, transferencia o intercambio de acciones que un inversor adquiere de una opción de acciones de incentivo (ISO) o plan de compra de acciones de empleados (ESPP) y se grava a la tasa de ganancias de capital.

Cómo funciona (Ejemplo):

Supongamos por ejemplo que John Doe funciona como analista financiero en la empresa XYZ. A lo largo de los años, se le han otorgado 1,000 opciones para comprar acciones de la Compañía XYZ a $ 10 por acción bajo el plan de opciones de acciones de incentivo de la compañía.

John deja su trabajo dos años más tarde pero ejerce sus ISO y paga $ 10,000 por sus 1,000 acciones. Tres años más tarde, encuentra un comprador de sus acciones a $ 25 por acción y, por lo tanto, vende sus acciones, generando una ganancia de $ 15,000. Como John vendió sus acciones al menos un año después de recibir las acciones y dos años después de recibir sus ISO, John paga el impuesto a las ganancias de capital a largo plazo (15%) sobre los $ 15,000 en lugar de pagar impuestos a su tasa impositiva marginal (por ejemplo, 30%) Si John vende, transfiere, regala o pone en cortocircuito su acción Company XYZ demasiado pronto, perderá el beneficio fiscal y tendrá que pagar el impuesto ordinario sobre la ganancia.

Por qué es importante:

Asegurarse de que un disposición de calificación es de hecho "calificación" es crucial para los inversores que tienen opciones sobre acciones porque las implicaciones fiscales son graves. En el caso de John Doe, si hubiera vendido las acciones antes, puede haber tenido que pagar $ 4,500 en impuestos en lugar de $ 2,250. Debido a que el impuesto a las ganancias de capital a largo plazo generalmente es bajo en comparación con las tasas ordinarias del impuesto a la renta, los inversionistas en los altos niveles impositivos se ven más afectados por no tener una disposición calificada.