Definición y ejemplo de anualidad de pago inmediato |

Qué es:

Anualidades de pago inmediato (también llamadas anualidades inmediatas de prima única o SPIA) son anualidades que comiencen a hacer pagos al dueño de inmediato (dentro del año posterior a la compra).

Cómo funciona (Ejemplo):

Una anualidad es un contrato mediante el cual un inversionista paga una suma global a una compañía de seguros, banco o otra institución financiera que a cambio acuerda otorgarle al inversionista un pago a tanto alzado mayor en el futuro o una serie de pagos garantizados.

El inversionista de anualidad típico comienza a recibir pagos después de que expira el período de rescate y el inversionista es al menos 59 1/2 años de edad. Pero las anualidades inmediatas tienen poco o ningún período de entrega. Eso significa que el propietario comienza a recibir pagos tan pronto como compra la anualidad y continúa recibiéndolos hasta que muera.

Para comprender cómo funciona esto, supongamos que desea pagos mensuales garantizados de $ 1,000 por mes durante el tiempo que vive ahora que te has retirado. La compañía de seguros puede exigirle que deposite, digamos, $ 100,000 ahora para obtener una anualidad inmediata que garantice el flujo de ingreso futuro deseado, y los pagos comenzarán a fluir hacia usted dentro de un año. En el mundo real, el tamaño de la inversión original, los términos contractuales de la anualidad y las tasas de interés determinan el pago mensual. A diferencia de IRA, no hay restricciones sobre cuánto puede poner un inversor en una anualidad.

Es importante tener en cuenta que una parte de los pagos mensuales de SPIA no retenidos en cuentas de jubilación se considera una devolución del capital y no está sujeta a impuestos.. Las rentas vitalicias inmediatas tampoco incurren en una multa del 10% del IRS si el propietario realiza retiros antes de los 59 años y medio.

La mayoría de los pagos de anualidad cesan al fallecer el beneficiario, y la compañía de seguros conserva todo lo que sobra. Por lo tanto, el tamaño de los pagos mensuales de una anualidad también es un reflejo de la apuesta que la compañía de seguros esencialmente hace con respecto a si el beneficiario morirá antes de que la anualidad se pague por completo. Sin embargo, algunas compañías de seguros ofrecen opciones de vida más cinco o más de diez, por lo que los pagos de anualidades se otorgan al beneficiario del propietario durante cinco o diez años después de la muerte del titular.

Por qué es importante:

Recién jubilados y los inversionistas que pueden darse el lujo de renunciar al acceso a su principal y desean un ingreso mensual garantizado y beneficios impositivos y se encuentran en un entorno de alta tasa de interés son inversores óptimos de SPIA.

Los inversionistas sabios deben considerar algunos inconvenientes importantes para las anualidades en general. Por un lado, la porción imponible de los pagos de rentas vitalicias inmediatas suele estar sujeta a impuestos a la tasa del impuesto sobre la renta ordinaria del propietario (en lugar de la tasa más baja de ganancias de capital a largo plazo). Además, cuando un beneficiario hereda una anualidad, se le gravan las ganancias de la anualidad a la tasa de impuesto ordinaria en lugar de obtener un aumento en la base como sería el caso si él o ella hubiera heredado acciones de fondos mutuos.

A diferencia de los depósitos bancarios, la FDIC u otras agencias no aseguran anualidades, y si el emisor quiebra, una anualidad puede perder parte o la totalidad de su valor. Por lo tanto, es importante considerar la solvencia de un emisor cuando compra una anualidad. El Servicio de calificación de Best, Moody's y Standard & Poor's proporcionan este servicio.

Los honorarios también son una fuente importante de controversia para las anualidades. A menudo hay cargas frontales, impuestos estatales, tarifas anuales basadas en un porcentaje del valor de la cuenta, multas por retiro anticipado, etc., y pueden compensar gran parte o la totalidad de las ventajas impositivas de una anualidad. Presionar las tácticas de venta y la divulgación poco transparente también han empañado la imagen de las rentas vitalicias, por lo que los inversores sabios deben asegurarse de leer estos materiales de divulgación y hacer muchas preguntas a su asesor financiero.

Aunque las anualidades inmediatas (una anualidad en general) son controvertidos, pueden ser buenas apuestas para algunos inversionistas de ingresos. En última instancia, lo apropiado de una anualidad inmediata depende de los objetivos financieros del inversionista, la situación fiscal y los tipos de anualidades disponibles. Las expectativas de inflación y de tasa de interés pueden afectar el tipo de anualidad que el inversionista elija, al igual que los deseos del inversionista para sus dependientes y herederos.