Definición y Ejemplo de Bonos de Ahorro |

Qué es:

Bonos de Ahorro son bonos vendidos por el Tesoro de los EE. UU. El Tesoro de EE. UU. Ha emitido muchas series diferentes de bonos de ahorro a lo largo de los años, pero solo I Bonds y EE Bonds están disponibles para su compra hoy.

Cómo funciona (Ejemplo):

Los bonos de ahorro se emiten en papel o en formato electrónico y puede comprarse en la mayoría de las instituciones financieras o en el sitio web TreasuryDirect del Departamento del Tesoro de los Estados Unidos. Ciudadanos estadounidenses, residentes oficiales de los EE. UU. Y empleados del gobierno de EE. UU. (Independientemente de su estado de ciudadanía) pueden comprar y poseer bonos de ahorro. Los menores también pueden poseer bonos de ahorro.

Los bonos EE de papel se venden al 50% del valor nominal, lo que significa que el inversionista paga $ 50 por un bono de $ 100 y el bono no vale su valor nominal hasta que vence. Los bonos electrónicos de EE se venden a su valor nominal, lo que significa que el inversionista paga $ 50 por un bono de $ 50. Los bonos electrónicos de EE se pueden comprar por cualquier cantidad superior a $ 25. I Los bonos se venden a su valor nominal (es decir, un bono de $ 100 cuesta $ 100). Al igual que EE Bonds, la inversión mínima es de $ 25, y los inversionistas que compran I Bonds electrónicamente pueden comprar cualquier cantidad por encima de $ 25. Los inversionistas solo pueden comprar bonos de ahorro en papel en $ 50, $ 75, $ 100, $ 200, $ 500, $ 5,000 e incrementos de $ 10,000, y pueden comprar hasta $ 30,000 en bonos de ahorro en un año.

Cuando un bono de ahorro vence, el inversionista recibe el valor nominal del bono más el interés acumulado. Los bonos de ahorro no se pueden canjear durante los primeros 12 meses de vigencia, y los inversores que canjean en los primeros cinco años pierden los últimos tres meses de interés como penalización.

A continuación se detallan los componentes básicos de un bono de ahorro de papel.

Pagos de intereses

Los bonos de ahorro son bonos de cupón cero ya que generan intereses mensualmente pero no pagan ese interés hasta que no vencen o se canjean. Los bonos de interés semestrales. Los bonos emitidos después de mayo de 2005 tienen una tasa de interés fija equivalente al 90% del rendimiento promedio del mercado sobre los bonos del Tesoro a cinco años durante los seis meses anteriores a la emisión del bono EE. Tasa de la Oficina de Deuda Pública el 1 de mayo y el 1 de noviembre.

Los bonos I pagan una tasa fija más una tasa de inflación basada en el IPC para consumidores urbanos (CPI-U). La tasa cambia dos veces al año y ofrece cierta protección contra el poder adquisitivo perdido. Esta estructura es lo que distingue principalmente a los bonos I de los bonos EE. La Oficina de Deuda Pública anuncia las tasas de los bonos en mayo y noviembre.

Impuestos

El interés de los bonos de ahorro está exento de impuestos estatales y locales. Sin embargo, está sujeto a impuestos federales, pero solo en el año en que el bono se venza o se canjee. El tenedor puede optar por pagar impuestos cada año sobre los intereses ganados en ese año, pero la desventaja de esto es que el contribuyente debe pagar impuestos sobre intereses devengados de cualquier otra inversión también.

Los intereses de los bonos de ahorro pueden estar exentos de impuestos federales si el inversionista canjea bonos de ahorro y paga matrícula para él o para un dependiente en el mismo año. Esta exención se llama Programa de Bonos de Ahorro para la Educación y existen requisitos de elegibilidad, por lo que debe consultar a un profesional de impuestos calificado antes de invertir.

Por qué es importante:

Bonos de ahorro

son inversiones simples de bajo riesgo. La exención de impuestos estatal y local, así como la exención federal para el pago de la matrícula, hacen que los bonos de ahorro sean especialmente ventajosos para los inversores con altos niveles impositivos o aquellos con hijos que se dirigen a la universidad. Los bonos de ahorro son muy líquidos porque se pueden canjear en línea o en casi cualquier institución financiera (pero tenga en cuenta que no tienen un mercado secundario, lo que significa que no se pueden negociar entre inversores individuales).

Sin embargo, los bonos de ahorro ofrecen una muy baja la tasa de rendimiento y la falta de protección contra la inflación debido a su tasa de interés fija (sin embargo, tenga en cuenta que I Bonds ofrece cierta protección contra la inflación). Tampoco hay oportunidad de ganancias de capital con bonos de ahorro, ni proporcionan ingresos actuales a menos que el inversor canjee el bono. Debido a que los bonos de ahorro ya ofrecen un aplazamiento de impuestos, rara vez es ventajoso retenerlos en cuentas con impuestos diferidos.