Amortización negativa Definición y ejemplo |

Qué es:

La amortización negativa ocurre cuando el saldo principal de un préstamo (generalmente una hipoteca) aumenta porque el los pagos del prestatario no cubren la cantidad total de intereses que se han acumulado.

Cómo funciona (Ejemplo):

Por ejemplo, supongamos que John quiere pedir prestados $ 100,000 del Banco XYZ para comprar una casa. La tasa de interés del préstamo a 30 años es del 5%. Normalmente, esto significaría que John tendría que hacer pagos mensuales de $ 536.82 para pagar el préstamo en 30 años. Así es como se verían los primeros 12 meses del cronograma de amortización de John según este acuerdo (haga clic aquí para usar la Calculadora de Programa de Amortización de InvestingAnswers):

Sin embargo, Bank XYZ le ofrece a John una opción de "escoja su pago" en su hipoteca. En "elige tu pago", John puede pagar tanto o tan poco como quiera durante el primer año de la hipoteca. John decide pagar $ 50 por mes.

Lo que John no sabe es que la hipoteca acumula al menos $ 410 por mes en intereses. Debido a que solo está pagando $ 50 por mes, el Banco XYZ suma el interés no pagado, $ 360, al saldo de su préstamo todos los meses. El creciente saldo del préstamo a su vez genera más interés. Por lo tanto, el saldo del préstamo de John en realidad aumenta cada mes, y para el final del primer año, en realidad debe $ 104,502 en su hipoteca de $ 100,000. (Tenga en cuenta que los pagos de $ 50 de John se aplican primero a los intereses adeudados, ninguno se aplica al saldo principal hasta que se realice la parte de interés de los pagos).

Por qué es importante:

Hipotecas con "opciones de pago" a menudo incorporan amortización negativa. En raras ocasiones sus prestatarios entienden que pagar menos que el monto de reembolso estándar resultará en un saldo de préstamo más alto más tarde y más interés en el futuro. No obstante, pueden ser muy atractivos para los prestatarios que están luchando con los pagos o esperan mayores ingresos más adelante.