¿Está pagando demasiado por asesoramiento financiero?

La administración de inversiones puede costar tan poco como el 0,25% del valor de una cartera cada año. Sin embargo, muchas personas aún pagan el 1%, o incluso más, por asesoramiento financiero.

El hecho de que obtengan un buen trato depende exactamente de lo que obtienen a cambio. Alerta de spoiler: muchos deberían obtener mucho más o pagar menos.

El asesoramiento financiero puede abarcar muchos servicios diferentes, que se dividen principalmente en dos campos:

• Gestión de inversiones, que incluye elegir la combinación correcta de acciones, bonos y efectivo.
• Planificación financiera, que puede incluir todo, desde asesoramiento presupuestario hasta planificación patrimonial.

" Lee mas: ¿Qué es un asesor financiero y cómo elegir uno?

Los planificadores financieros integrales han suministrado tradicionalmente servicios de planificación y gestión de inversiones, a menudo cobrando un porcentaje de los activos de los clientes que administran. Una encuesta reciente de casi 1,000 planificadores financieros realizada por Inside Information, una publicación comercial, descubrió que cuanto mayor es la cartera, menor es el porcentaje que pagan los clientes. El cargo anual promedio fue de 1% para carteras de $ 1 millón o menos, deslizándose a 0.5% para carteras de $ 5 millones a $ 10 millones. La encuesta se centró en asesores independientes que generalmente cobran honorarios, en lugar de corredores o agentes de seguros que a menudo pagan comisiones.

Robo-asesores son más baratos pero tienen límites

La parte de la gestión de la inversión en la ecuación es lo que están siendo comprimidos por los robo-asesores, que son servicios automatizados que invierten de acuerdo con algoritmos informáticos.

Estos asesores digitales, que incluyen a las startups Betterment y Wealthfront, además de las ofertas de Vanguard, Fidelity y Schwab, generalmente cobran alrededor del 0,25% del valor de la cartera. Algunos servicios combinan la inversión automatizada con el acceso a los planificadores financieros. Los servicios de asesoría personal de Vanguard, por ejemplo, cobran 0.3% por administración de inversiones más acceso telefónico a un asesor humano, mientras que los servicios premium similares de Betterment cobran 0.4%.

Sin embargo, poder hacer preguntas no es lo mismo que obtener una planificación financiera completa.

Un planificador integral suele entrevistar a los clientes para descubrir sus objetivos financieros, cuánto deben y son propios (su estado de cuentas), cuánto ganan y gastan (su flujo de efectivo) y qué se debe ajustar para aumentar las probabilidades de éxito. Los planificadores integrales analizan múltiples áreas de la vida de sus clientes, incluidos los seguros, los impuestos, la jubilación, los ahorros universitarios, los beneficios para empleados y la planificación de sucesiones.

Si eso es lo que está obteniendo por su 1%, está obteniendo una buena oferta, especialmente si el asesor se registra regularmente y le ayuda a manejar los nuevos problemas que surgen.

Sin embargo, si todo lo que obtiene es gestión de inversiones, probablemente esté pagando demasiado.

¿Tu consejero gana su sustento?

Bob Veres, el editor de Información Interna que realizó la encuesta y que ha rastreado a la industria de la planificación financiera durante décadas, dice que cualquier asesor que "simplemente" proporciona una cartera bien asignada y los estados de cuenta periódicos cobran de más del 0,5%. Por otra parte, cualquier persona que proporcione planificación financiera de servicio completo para menos del 1% de los activos bajo administración recibe un pago insuficiente, afirma.

La mayoría de los asesores que manejan carteras con un valor inferior a $ 1 millón cobran entre el 1% y el 2% de los activos bajo administración, según Veres. Esa puede ser una cantidad razonable, si los clientes reciben muchos servicios de planificación financiera. Pero algunos cobran más del 2%, y un puñado de más del 4%. Es difícil imaginar qué podría justificar esos costos.

Los honorarios de asesoramiento son adicionales a lo que los clientes pagan por las inversiones subyacentes, y esos costos de inversión también pueden variar enormemente. Algunos fondos cotizados en bolsa y fondos indexados cobran menos del 0.2%, mientras que las anualidades variables pueden costar un 2% o más. Los costos del asesoramiento financiero son importantes, ya que erosionan la cantidad de dinero que un cliente puede acumular con el tiempo.

Cuando no tienes un "portafolio"

Incluso cuando las tarifas son razonables, pueden no ser asequibles.

Los planificadores financieros integrales que cobran un porcentaje de los activos bajo administración a menudo requieren que los clientes tengan carteras de seis o incluso siete cifras. Aquellos que tienen retenciones o tarifas de planificación pueden cobrar miles de dólares al año.

Si no es rico o recién está comenzando, considere utilizar un enfoque automatizado para su inversión, ya sea un asesor en robo o un fondo de jubilación con fecha límite de bajo costo que tome las decisiones de inversión por usted. Cuando necesite ayuda de planificación financiera real, como decidir cómo aprovechar sus ahorros para la jubilación o qué póliza de seguro comprar, contrate a un planificador financiero de solo pago que cobra por hora. El consejo no será barato, cifra de $ 150 por hora aproximadamente, pero puede ser la mejor oferta que pueda obtener.

Este artículo fue escrito por Investmentmatome y fue publicado originalmente por The Associated Press.