¿Cómo debería usted elegir un fondo mutuo? Así no
Tabla de contenido:
- Persiguiendo fondos de alto rendimiento
- Siguiendo una sugerencia de familiares o amigos.
- Escoger los fondos con las más altas calificaciones de estrellas
- Los enlaces de pensamiento son demasiado aburridos
- Ignorando las tarifas
- ¿Que sigue?
- Encontrar Los mejores corredores para fondos mutuos.
- Aprender Cómo invertir en fondos mutuos.
- Saber como comprar acciones
Enhorabuena, ha decidido invertir en un fondo mutuo. Ahora viene la parte difícil - ¿cuál?
Según el Instituto de Compañías de Inversiones, un grupo de la industria, se ofrecen más de 8,000 fondos mutuos que van desde “fondos de acciones nacionales o mundiales (administrados activamente o indexados), a fondos de bonos nacionales o mundiales, a fondos alternativos, a dinero fondos de mercado, a fondos diversificados, como fondos equilibrados o híbridos, incluidos los fondos de fecha límite ".
Yikes Frente a la cantidad de opciones, la primera solicitud que hacen muchos inversionistas de fondos primerizos es: "Dígame cuál es la mejor", dice Laura Scharr-Bykowsky, planificadora financiera certificada y directora de Ascend Financial Planning en Columbia, Carolina del Sur..
Comprar un fondo mutuo sin entender cómo encaja en su futuro financiero total es un error común de un novato. "No es lo que es el mejor fondo, sino cuál es el mejor fondo para su tolerancia al riesgo, sus objetivos y su plan de jubilación", dice Scharr-Bykowsky.
Aquí hay algunos otros errores que los inversores cometen al decidir cómo elegir un fondo mutuo:
Persiguiendo fondos de alto rendimiento
Un cliente puede ver que un fondo de mercados emergentes tuvo un rendimiento del 25% el año pasado y pensar: "Los mercados emergentes parecen ser el camino a seguir", dice Scharr-Bykowsky, solo para descubrir una regla firme de invertir de la manera más difícil: lo que sube también desciende.
"Tendemos a ser muy miopes en lo que respecta a los mercados y tratamos de comercializar el tiempo: saltar y saltar de diferentes fondos", dice. El rendimiento de la persecución a menudo resulta en el efecto contrario: comprar un fondo cuando los rendimientos son altos y vender cuando caen los rendimientos. La persecución puede ser un juego costoso de golpear a un topo, golpeando al igual que el rendimiento caliente se enfría.
Los materiales de marketing de fondos mutuos llevan la nota obligatoria de que "el rendimiento pasado no es un indicio de resultados futuros", pero eso es más que los requisitos legales exigidos por el gobierno. Es un hecho importante, dice James Kinney, director de Financial Pathway Advisors en Bridgewater, Nueva Jersey.
Estudio tras estudio muestra que el historial reciente de un fondo es una mala manera de medir los rendimientos futuros, dice, "pero lo que a menudo veo es gente que mira el rendimiento pasado y nada más".
»Invertir en fondos mutuos de la manera correcta: Cubrimos lo que necesitas saber
Siguiendo una sugerencia de familiares o amigos.
Correcto, entonces, si no puede confiar en el rendimiento de un fondo para hacer su elección, ¿en quién puede confiar? Muchos nuevos inversores se apoyan en los más cercanos a ellos.
"Escucho cosas como: 'Mi amigo que se sienta a mi lado dijo que lo hizo bien' '. O' Mi papá me habló sobre un fondo de Vanguard que debería comprar '", dice Scharr-Bykowsky.
Incluso en la era digital, el boca a boca tiene mucho peso, especialmente cuando se trata de enfrentar grandes cuestiones financieras. Pero a menos que su amigo, colega o familiar esté en la misma situación financiera que usted, existe un alto riesgo de que el fondo que elija en un rumor sea una mala combinación, advierten los expertos.
Escoger los fondos con las más altas calificaciones de estrellas
Morningstar, una firma de investigación de inversiones, publica una lista influyente de fondos mutuos clasificados de una a cinco estrellas. Entonces, solo elige el fondo cuya calificación de estrellas es la más alta, ¿verdad?
Las calificaciones con estrellas son una buena manera de comenzar a investigar el fondo correcto, pero están muy influenciadas por el desempeño reciente
"Necesitas tener mucho cuidado con eso", advierte Kinney. Si bien las calificaciones con estrellas son una buena manera de comenzar a investigar el fondo correcto, "todavía están muy influenciadas por el desempeño reciente", dice. La propia Morningstar señala que su sistema de estrellas "está destinado a ser utilizado como el primer paso en el proceso de evaluación del fondo. Una alta calificación por sí sola no es una base suficiente para las decisiones de inversión ".
Los fondos con una clasificación menos que estelar en este momento "podrían ser fondos perfectamente buenos que hayan tenido un bajo rendimiento por razones completamente válidas", agrega Kinney, y aún podrían tener un valor a largo plazo para la combinación de su cartera. "Pueden ser buenos fondos que tienen una estrategia que puede estar en desuso hoy, pero estas cosas son de naturaleza muy cíclica".
Los enlaces de pensamiento son demasiado aburridos
Los nuevos inversionistas ingresan en fondos mutuos para el crecimiento a largo plazo, por lo que los fondos mutuos de capital son uno de los tipos más populares de fondos mutuos. Los fondos de capital siguen el crecimiento de las acciones de una gran franja de empresas por índice, industria o país.
"Veo a muchos inversionistas más jóvenes que quieren invertir principalmente en tecnología, porque es genial y sexy y creen que es probable que suban", dice Scharr-Bykowsky. Pero los inversores a fines de la década de 1990 pensaron lo mismo antes del estallido de la burbuja de las punto com.
Menos riesgosos son los fondos de bonos, cuyo activo subyacente es la deuda del gobierno o de la compañía. El inversionista presta dinero por un período de tiempo determinado, con la promesa de pagar la inversión original más los intereses. Mientras que las acciones ofrecen un mayor potencial para el crecimiento a largo plazo, los bonos pueden equilibrar el riesgo en su cartera al ofrecer un flujo constante de ingresos.
"Los bonos son aburridos como demonios, pero son excelentes amortiguadores", dice Scharr-Bykowsky. "Mucha gente deseaba tener más bonos en su cartera en 2008" cuando los mercados se desplomaron durante la Gran Recesión.
Ignorando las tarifas
Otro paso en falso común es elegir un fondo mutuo sin comprender el impacto a largo plazo de las comisiones, también conocido como el índice de gastos, en los rendimientos totales. Las tarifas varían en función de si elige un fondo pasivo (uno que intenta reflejar el crecimiento de un índice como el índice Standard & Poor's 500 de grandes compañías, por ejemplo) o un fondo administrado activamente, que apunta a un rendimiento que supera al mercado y es más costoso
Las comisiones como porcentaje del total de las inversiones pueden parecer bajas en comparación con las tasas de interés de dos dígitos que se ven en el extracto de una tarjeta de crédito, pero "las comisiones realmente pueden erosionar sus rendimientos totales con el tiempo", dice Scharr-Bykowsky.
Digamos que tenía $ 100,000 en un fondo, y ese fondo entregó 7% de rendimiento anualmente. Después de 30 años, estarías muy feliz. Pero el índice de gastos del fondo afectaría cuán feliz sería.
| Índice de gastos | 0.25% | 0.5% | 1% |
| Costo total de los gastos. | $51,857 | $99,788 | $186,786 |
| Valor de cartera después de 30 años. | $709,368 | $661,437 | $574,349 |
Los fondos pasivos cobran tarifas más bajas y tienden a tener mejores rendimientos, lo que los convierte en la mejor opción para muchos inversores. Si está interesado en un fondo administrado activamente, Kinney recomienda buscar fondos que tengan las tarifas más bajas y la mayor participación del administrador del fondo. "Es importante que tengan piel en el juego", dice.
